7M04116 Финансы в Университет Нархоз

Курс ориентирован на развитие  когнитивных навыков применения методов и подходов к комбинированию различных финансовых инструментов по уровням риска и доходности. Посредством выполнения индивидуальных и групповых заданий вырабатываются навыки разработки новых финансовых инструментов для решения определенных финансовых задач посредством моделирования критериев отбора наиболее привлекательных инвестиционных характеристик, схем осуществления финансовых операций и финансового управления при учете индикатирования финансовых рисков на основе интерполирования и экстраполирования показателей, направленных на декомпозицию задач в эффективные результаты с применением таких платформ как Pyphon, Thomson-Reuters Eikon, Bloomberg и др. Курс завершается выполнением группового проекта

Дисциплина рассматривает философию науки, через призму анализа, дает знания по истории науки, ее особенностях и закономерностях; практикует методы проведения научных исследований и их важности в развитии социума. У магистрантов формируются навыки аналитического и научного мышления, способствующие проведению научно-исследовательской работы. Достижению этих целей способствует чтение оригинальных текстов великих мыслителей и ученых прошлого и настоящего. Навыки научно-исследовательской деятельности приобретаются благодаря освещению философских и методологических проблем науки их специализации в финальной письменной работе.

Курс направлен на изучение методов и способов формирования цены на различные категории активов: акции, ценные бумаги с фиксированным доходом, деривативы, недвижимость, арт-инвестиции, интеллектуальные инвестиции и прочие. Посредством выполнения индивидуальных заданий магистранты изучают факторы,  влияющие на формирование цены категории актива с учетом их специфики, приобретают навыки оценки эластичности факторов и цен активов, рыночное взаимодействие. В рамках дисциплины применяются основные математические методы и модели ценообразования на финансовых рынках и прививаются навыки практического решения задач по моделированию процессов ценообразования для различных финансовых активов. В качестве основных методов моделирования применяются экспоненциальные, полиномиальные, логарифмические и степенные регрессионные модели  и др., позволяющие объяснить влияние рыночных и нерыночных факторов на ценообразование активов с учетом их специфики функционирования. Освоение дисциплины завершается письменным экзаменом: 1 открытый вопрос и решение 2-х задач.

Курс Теория игр ориентирован на моделирование принятия управленческих решений в различных финансовых проблемах. Курс охватывает широкий спектр вопросов исследования операций: статистическую теорию принятия решений, мультиагентные системы, стратегические взаимодействия экономики и бизнеса, игры с природой, принятие решений в условиях неопределенности, биматричные игры и т.п. Посредством решения индивидуальных и групповых кейсов магистранты получат базовые практические навыки, позволяющие им  принимать оптимальные решения в условиях конфликта, доказывать существование этих решений, указывать алгоритмы их нахождения и реализовывать эти алгоритмы. Курс направлен на развитие у магистрантов логико-математического и теоретико-игрового мышления, навыков математического исследования явлений и процессов, связанных с профессиональной деятельностью. Курс теория игр заканчивается комплексным экзаменом, охватывающим решение кейсов математически и представление логических возможностей решения проблем рассматриваемых субъектов.

Курс нацелен на понимание экономической сущности управления портфелем и основных математических принципов, которые лежат в основе расчётов показателей результативности портфелей, на владение понятийным аппаратом для принятия решений по управлению инвестиционным портфелем, приобретение навыков построения стратегий по созданию и реструктуризации инвестиционного портфеля, сопоставления стратегий портфельного управления, рекомендаций для инвесторов и портфельных управляющих. Вопросы курса раскрываются в следующих темах: портфель финансовых инструментов, инвестиционный и торговый портфель, концепции управления портфелем, современная портфельная теория (MPT), модель оценки капитальных активов (CAPM), многофакторные модели, подходы к диверсификации, «альфа», «бетта», подход Марковица, границы применимости достоинства и недостатки портфельного подхода. Принципы аллокации активов, управление риском портфеля, использование производных финансовых инструментов при ребалансировке портфеля, меры результативности портфеля с учетом риска. Курс завершается написанием и защитой исследовательского проекта

Курс направлен на углубленное изучение современных концепций и методов управления финансовой деятельностью корпораций, знакомит магистранта с формированием и целенаправленным использованием финансовых ресурсов корпорации, изучает круг вопросов, связанных с сущностью, механизмом, принципами финансов корпораций; формами, методами организации финансовых отношений в корпорациях; особенностями формирования и управления капиталом, вложенным в основные и оборотные средства корпорации; особенностями формирования и использования прибыли в корпорации. Вопросы курса рассмотрены в следующих темах: фундаментальные концепции корпоративных финансов, концепция стоимости и структуры капитала, взаимосвязи уровня риска и доходности, модели оценки акций и облигаций на основе их доходности, CAMP, модель оценки опционов, эффективность рынка, агентские отношения, асимметричность информации, управление активами, инвестиционные и источники их финансирования.Освоение дисциплины завершается письменным экзаменом: 2 открытых вопроса и решение 1 задачи

Дисциплина направлена на изучение подходов и методов сбора, обобщения и обработки данных, необходимых для проведения научных исследований в области финансов, финансовых рынков и финансовых инструментов с целью получения навыков написания научных публикаций, магистерских диссертаций и проектов. Посредством выполнения индивидуальных заданий, магистранты приобретут навыки подбора и применения необходимой методологии для проведения научного исследования, формирования научных гипотез, осуществления сбора и аналитической обработки финансовых данных. Выполнение письменных заданий с применением средств математического и эконометрического анализа: R-анализа, Python, Bloomberg и др. позволят использовать инструменты качественных и количественных исследований для обоснования научных гипотез. Дисциплина позволяет выработать навыки написания научных работ рассматривая аспекты, связанные с языком, стилем, логикой написания и методологией исследования. Курс завершается написанием научной публикации по теме диссертационного исследования.

Дисциплина направлена на формирование основ профессионально-педагогической культуры преподавателя высшей школы, освоение теоретических основ современной педагогической науки и формирование готовности к творческому решению профессиональных задач. Курс проводится в интерактивном формате (совместные проекты, конференции, публичные дискуссии, интерактивные виды лекций) и направленном на развитие практических навыков преподавания и выступления перед различными аудиториями. По окончанию обучения магистрант способен передать полученные теоретические знания в сфере международных отношений и обучить практическим навыкам студентов в рамках преподавательской деятельности.

Дисциплина направлена на освоение навыков идентификации и выявления возможных манипуляции на финансовом рынке, в операциях имеющих спекулятивную основу, так и в действиях связанных с финансовыми операциями, преследующих цели мошенничества. Темы охватывают вопросы методологии расследования, экспертизы, анализа, оценки, урегулирования ситуаций и разработки процедур, направленных на противодействие мошенничеству, коррупции, коммерческому подкупу, выводу и присвоению активов, инструменты бизнес-разведки (методы сбора, чтения и обработки информации), анализ финансовых документов с позиции эмпирических законов (закон Бенфорда), анализ системы закупок и реальности цен, антикоррупционная экспертиза договоров. Достигается посредством навыков разработки антикризисных стратегий, комбинирования и экспериментирования инструментариями финансового анализа, прогнозирования финансовых последствий. Курс завершается решением ситуционного кейса. Гостевыми лекторами ожидаются специалисты профильных структур и подразделений

Курс предназначен для изучения основных инструментов работы с финансовыми данными, включая прогнозирование доходности, волатильность и эконометрику ценообразования активов, стресс-тестирование моделей рынка. Курс охватывает методологию исследования финансовых временных рядов, включая стохастические модели различных факторов, анализа и прогнозирования доходности, влияния волатильности рыночных данных на доходность, динамику стоимости, риски финансовых инструментов (асимметричный GARCH, модели ARIMA, AHP и ANOVA) и взаимозависимости их рыночных характеристик преимущественно посредством применения нелинейных моделей. Посредством выполнения индивидуальных и групповых заданий магистранты получат навыки обработки реальных финансовых данных в стандартных компьютерных пакетах Pyphon, R-анализ, Bloomberg и др. Курс завершается выполнением индивидуального проекта по реальным финансовым данным с целью решения конкретной проблемы.

Дисциплина содержит современную методологию управления поведением персонала, индивида и групп учитывая тенденции социально-экономического развития бизнес сообщества, а также освоением методов психологии в формировании конкурентоспособной организационной культуры и стимулирования персонала, способствующей к инновациям. Магистрант освоит результаты обучения и выработает критическое мышление, умение эффективно коммунициировать, преодолевая предвзятость мышления через самоанализ и разбор кейс стади.

Педагогическая практика направлена на приобретение профессиональных компетенций в сфере преподавания, а именно закрепление и углубление полученных теоретических знаний по педагогики и методике преподавания, полученных в процессе обучения посредством углубления навыка планирования, организации и проведения учебных практических занятий на базе соответствующей кафедрыдепартамента. В процессе прохождения педагогической практики магистранты знакомятся с компонентами педагогической профессиональной деятельности, с учебно-методическим комплексом материалов, структурой, формами и методами проведения учебных занятий, учатся управлять и организовывать деятельность учебного коллектива, оценивать знания студентов, составляют и заполняют отчетность, а также приобретают навыки работы в трудовом коллективе. По результатам педагогической практики и проведения практических занятий, магистранты составляют и защищают отчет.

Курс направлен на изучение методологии финансового консультирования компаний различных сфер экономики и ее применение в практическе консалтинга. В результате обучения магистранты смогут Осуществлять анализ, описание и критически осмысливать основные бизнес-процессы экономических субъектов, готовить аналитические материалы для управления в рамках финансового консалтинга и оценки эффективности; проводить исследования финансовых проблем по заказу бизнеса, моделировать сценарии развития экономической ситуации, разрабатывать технологии эффективного финансового консалтинга и организовывать деятельность консультантов в области инвестирования, страхования и налогообложения. Основой курса служат открытые источники финансовой информации Bloomberg, Thomson reuters, KASE. Для решения конкретных задач, магистрантам будут предложены различные кейсы для решения конкретных задач компании (финансовой, налоговой, инвестиционной и др.)

Курс предусматривает развитие умений анализировать, обобщать, классифицировать профессионально значимую информацию, эффективно используя английский язык для общения в научной и профессиональной деятельности и предназначен для дальнейшего развития коммуникативной иноязычной компетенции и ее свободное проявление (B1 уровень и выше) в общении с зарубежными партнерами, а также для дальнейшего самообразования. В течение курса магистранты учатся четко и аргументированно излагать свою точку зрения и коммуницировать на основе принципов критического мышления, свободно выражая персональную профессиональную точку зрения и результаты исследований.

Дисциплина позволяет углубленно изучить аспекты взаимодействия участников системы корпоративного управления, согласования корпоративной стратегии с целями устойчивого развития, также выявить, исследовать, понять глобальные и региональные социальные, экономические, экологические проблемы, таким образом сделать корпоративную социальную ответственность и устойчивое развитие драйверами всестороннего роста компаний. Обучающиеся приобретают навыки работы с широким кругом заинтересованных сторон и измерения социального и экологического воздействия инноваций и корпоративной практики. Темы: введение в корпоративное управление, система корпоративного управления (принципы и факторы построения), модели корпоративного управления и их особенности, корпоративная социальная ответственность, принципы ESG (ответственного) инвестирования, права акционеров и риски корпоративного управления, финансовая информация и корпоративная отчетность (проблема раскрытия информации о компании). Курс завершается письменным экзаменом: теоретический и ситуационный вопросы, решение задачи.

Курс позволит магистрантам достаточно подробно изучить систему экономических и неэкономических рисков современного бизнеса, сформирует целостный взгляд на неопределенности среды бизнеса, поможет овладеть системными знаниями и терминологическим аппаратом в сфере риск-менеджмента, теоретическими и методологическими основами идентификации, анализа и оценки рисков в деятельности хозяйствующих субъектов, методов их минимизации. Вопросы курса рассматриваются в следующих темах: сущность, классификация финансовых и нефинансовых рисков, методы минимизации последствий рисков, система и политика управления рисками финансового института, количественные и качественные методы оценки риска, требования Базельского комитета, Пруденциальное регулирование, международный стандарт ISO 31000, интегрированное управление рисками, культура управления рисками, разработки научно-методических методик и инструкций по оценке и регулированию рисков. Освоение дисциплины завершается письменным экзаменом: 2 открытых вопроса и решение 1 задачи.

Курс направлен на ознакомление магистрантов с современной теорией и практикой поведенческих финансов, знакомит с основными теориями в области принятия управленческих решений и влиянием особенностей психики человека на экономическое поведение, приобщение к научным исследованиям в области изучения особенностей поведения инвесторов на фондовых рынках и оценке влияния иррационального поведения на формирование конъюнктуры фондовых рынков. Вопросы курса раскрываются в следующих темах: теории поведенческих финансов о принятии решений в различных направлениях экономики, методологические основы поведенческих финансов, инструменты поведенческих финансов, анализ поведенческих особенностей при принятии решений, оценка влияния поведения отечественных и зарубежных инвесторов на конъюнктуру фондового рынка, практическое применение инструментария поведенческих финансов. Курс завершается написанием и защитой исследовательского проекта.

Курс нацелен на исследования финансовых систем и их функций в критических состояниях, что достигается посредством приобретения практических навыков по применению теории решения изобретательских задач в финансах, изучению глобальных финансовых кризисов, состояний скачкообразного, стремительного роста, возможных бифуркации, обзора и классификации методов прогнозирования финансовых пузырей, поиска драйверов роста и выяснение неудач прогнозирования (гипотеза общего дефекта). Темы: общая теория сингулярностей, машина катастроф Зимана и структурная устойчивость, многомерный анализ, критические точки и трансверсальность, классификационная теорема Тома, конечная определенность и деформации, геометрия семи первых катастроф, связь теории сингулярностей с финансовыми катастрофами, теория «черных лебедей», подходы МВФ к мониторингу и моделированию финансовых кризисов. Курс завершается письменным экзаменом: 1 вопрос и решение двух задач

Дисциплина позволяет на основании применения прогнозирования, синтезирования и моделирования критериев отбора инвестиционных проектов в комбинации с индикатированием финансовых рисков принимать наиболее эффективные инвестиционные решения, что достигается благодаря приобретению навыков экстраполирования и интерполирования качественных характеристик различных инвестиционных вложений, направленных на декомпозицию целей инвестиционной деятельности в эффективные финансовые результаты. Темы: ТРИЗ (TRIZ) в финансах, временная стоимость денег, приложения дисконтированного денежного потока, статистические концепции применяемые в инвестиционной практике, распределения общей вероятности, инициирование и тестирование финансовых гипотез, применение корреляционного и регрессионного анализа в оценке, множественная линейная регрессии в финансах, формирование эффективных портфелей активов на пограничных и основных мировых фондовых площадках. Курс завершается письменным экзаменом: 1 вопрос и решение двух задач

Курс направлен на развитие знаний и навыков применения основ профессиональных стандартов, норм и этических принципов работы на мировых финансовых рынках с учетом специфики нормативно-правовой базы национальных рынков различных стран. Курс охватывает такие темы, как этика и доверие в инвестиционной деятельности, изучение Кодекса этики и стандартов профессионального поведения на финансовом рынке, принципы профессионального поведения инвесторов на финансовом рынке, особенности законодательства различных стран, а также нормы CFA I-VII Standards Guide и Global Investment Performance Standards (GIPS). Решая кейсы, студенты смогут развить навыки принятия обоснованных решений для применения на практике стандартов этики и профессионального поведения. Курс завершится письменным экзаменом, который включает изучение конкретного случая.

Курс направлен на развитие практических навыков аналитики и моделирования доходности и рисков нетрадиционных форм инвестирования для диверсификации инвестиционных портфелей. Программа курса содержит углубленные темы, охватывающие актуальные направления альтернативного инвестирования с акцентом на их оценку: анализ и оценка результатов инвестирования в различные категории хедж-фондов, паевых инвестиционных фондов, арт-фондов и т. д., оценку доходности частного капитала, включая венчурные инвестиции и стартапы, анализ доходности и риска различных схем инвестирования в недвижимость, структурные и синтетические инвестиционные продукты, криптовалюту и др. Курс позволяет развить аналитические навыки в оценке и моделировании доходности и риска как отдельных форм альтернативных инвестиций, так и портфеля в целом, включая сценарное моделирование, стресс-тестирование, оценку волатильности и коэффициентов, позволяющих оценить качество портфеля при диверсификации его структуры альтернативными инвестициями. Анализ, оценка и моделирование осуществляется непосредственно в системе Bloomberg. На основе решения кейсов студенты смогут приобрести практические навыки построения портфеля с использованием альтернативных инвестиций, смоделировать возможности модификации портфеля при различных сценариях развития рынка. Особенностью курса является включение тем CFA Level I Альтернативные инвестиции. Освоение курса завершится написанием и защитой проекта

Исследовательская практика проводится с целью применения теоретических знаний по пройденным дисциплинам посредством приложения исследовательского инструментария к осуществлению конкретных профессиональных задач. Магистрант освоит принципы и приемы построения работы в организации или на предприятии, проведения исследований, формирования конечной профессиональной отчетности; применит методы специализированного анализа; будет осуществлять поиск и обзор социальной, экономической, статистической информации на базе практики в организациях партнерах; выявит ключевые проблемы для выбора темы выпускной работы и найдет их решения.

Курс нацелен на содействие развитию аналитических способностей магистрантов в процессе поиска, отбора, анализа и интерпретации финансовой информации для проводимых исследований, в т.ч. написания диссертации. Материалы курса также направлены на выявление существующих недостатков транспарентности, более активного привлечения внимания участников рынка к международной практике раскрытия информации. Вопросы курса рассматриваются в следующих темах: основные источники общедоступной финансовой информации, пользователи и принципы раскрытия информации, биржевая и финансовая информация, методы и типы анализа данных исследования, обработка бухгалтерской и финансовой отчетности, подготовка корпоративной отчетности, расхождения между рыночными индикаторами и финансовыми данными, международные стандарты финансовой отчетности, Комитеты по аудиту. Курс завершается написанием и защитой исследовательского проекта.

Магистранты получат знания по анализу больших данных. Курс служит вводным курсом для магистрантов, которые планируют работать с хранением, обработкой, анализом, визуализацией и применением больших данных как на рабочих местах, так и в исследовательских центрах. Аналитика больших данных, сейчас является самой быстро развивающейся проблемой в мире ИТ. Быстро создаются и внедряются новые инструменты и алгоритмы. Магистранты изучат и используют на практике инструменты, алгоритмы и платформы, применимые к реальным случаям. Выполняя домашние задания и участвуя в реальных проектах, магистранты также получат практический опыт по аналитике данных, социальным вопросам и вопросам безопасности больших данных.

Применяет современные методы и методики преподавания финансовых дисциплин в высших учебных заведениях, разрабатывая для специальности учебные планы, программы и соответствующее методическое обеспечение для преподавания финансовых дисциплин в высших учебных заведениях.

Распознает факторы, определяющие применение ESG в ответственном инвестировании, оценивает влияние ESG практик на изменение стоимости компаний и разрабатывает стратегию ответственного инвестирования с учетом чувствительности к климатическим рискам.

Визуализирует самостоятельно собранную и систематизированную информацию из различных источников, используя современные методы обработки данных и терминалы мировых поставщиков финансовой информации для профессиональных участников финансовых рынков.

Разрабатывает антикризисные стратегии и тактики финансового оздоровления субъектов экономики с учетом отраслевой и организационной специфики и поведенческих ожиданий, прогнозируя будущее, учитывая альтернативные возможности развития и риски достижения эффективных результатов.

Cоздает новые методы и методики исследования, корректируя и изменяя научный и научно-производственный профиль своей деятельности.

Моделирует влияние политических, социальных и иных событий на финансовый рынок и цены, выявляя, анализируя и прогнозируя тенденции развития и устойчивости рыночных процессов, в том числе формируя основные критерии финансовых и инвестиционных решений.

Представляет устно и письменно в профессиональной и непрофессиональной аудитории обоснованные самостоятельные заключения/суждения, аргументируя их.

Ведет профессиональную, а также научно-исследовательскую, деятельность в локальной и международной среде, а именно: обобщая и критически оценивая результаты, полученные отечественными и зарубежными исследователями; выявляя перспективные направления дальнейших исследований, составляя программу собственных исследований.